《经济通通讯社１４日专讯》西藏水资源（０１１１５）公布，与认购人
Ｗｈｏｌｅｋｉｎｇ　Ｈｏｌｄｉｎｇｓ　Ｌｉｍｉｔｅｄ　订立认购协议，向其发行本金总额
１．３８亿元于２０２５年１２月１日到期，按年利率８％计息的可换股债券。集资将为其现有
债务进行再融资并延长债务期限。
　
　　假设债券按初步换股价０．３４５元悉数转换，债券将可转换为４亿股股份，相当于扩大后
已发行股本约８．０３％。换股价较上日收市价０．３４元溢价约１．４７％。
　
　　认购人Ｗｈｏｌｅｋｉｎｇ　Ｈｏｌｄｉｎｇｓ由汇丰国际信托有限公司（作为蔡氏家族信
托的受托人）及蔡奎成立的全权信托）间接全资拥有，假设按初步换股价悉数转换债券，其持股
量将由原先的０．８１％增加至８．７８％。
　
　　公司指出，是次债券发行实际上将使该公司能够为其现有债务进行再融资并延长其债务期限
。此举亦将使公司在保留其业务发展及营运所需营运资金的同时为其未来的现金管理提供更多灵
活性。此外，债券利率低于贷款，可节省利息开支。鉴于上述情况，董事认为债券的条款属公平
合理且符合本公司及股东的整体利益。（ｅｈ）